Data de concessão das opções de ações

O que é um 'Grant'
Um subsídio é um prêmio, geralmente financeiro, concedido por uma entidade, normalmente uma empresa, fundação ou governo, a outro, normalmente um indivíduo ou uma empresa, para facilitar uma meta ou incentivar o desempenho. As doações são essencialmente doações que não precisam ser pagas de volta, na maioria das condições. Estes podem incluir empréstimos estudantis, dinheiro de pesquisa e opções de ações.
Algumas subvenções têm períodos de espera, chamados períodos de lock-up ou vesting, antes que o beneficiado possa assumir a propriedade total da recompensa financeira.
Para as empresas, um subsídio geralmente se refere à outorga de opções sobre ações da empresa dadas a um funcionário para obter lealdade e incentivar o bom desempenho no trabalho. Às vezes, ações reais de ações são concedidas. Após o período de espera, o empregado pode então exercer essas opções de ações ou vender ações concedidas.
Opções de retroagir.
Subsídio do governo.
Opção de estoque não qualificado - NSO.
Esquiva de balas.
QUEBRANDO PARA BAIXO 'Grant'
As outorgas de opções de ações geralmente são oferecidas aos funcionários depois de terem trabalhado na empresa por um determinado período de tempo. Cada empresa decide como o seu programa de concessão funciona, mas na maioria das vezes os funcionários devem continuar a trabalhar para a empresa e não podem exercer suas opções concedidas, vender suas ações concedidas por um determinado período de tempo.
Muitas vezes, as subvenções seguem um cronograma de aquisição de direitos, no qual os direitos às recompensas financeiras são acumulados ao longo do tempo. Por exemplo, um funcionário permanece com a empresa e passa a ser 50% investido na recompensa. Nesse ponto, o funcionário tem direitos não perdidos de metade da recompensa, mesmo que o emprego seja encerrado.
Para obter mais detalhes sobre concessões de opções de ações e dicas sobre como determinar o melhor horário para se exercitar, leia "Planos de opções de ações para funcionários" da CNN Money.
Por que oferecer subsídios de opções de ações?
Do ponto de vista do empregador, a ideia por trás das concessões de opções de ações é dar aos empregados o incentivo para alinhar seus interesses com os interesses dos acionistas.
Do ponto de vista do funcionário, uma concessão de opção de compra de ações é uma oportunidade de comprar ações da empresa para a qual ele trabalha por um preço menor. Normalmente, o preço de concessão é definido como o preço de mercado no momento em que a concessão é oferecida. É aconselhável que um funcionário adquira uma opção de ações se o preço de mercado da ação aumentar: o preço de concessão ainda é o mesmo, portanto, o funcionário está comprando uma ação a um preço inferior ao valor de mercado. Dessa forma, as concessões são semelhantes às opções de chamada, mas sem uma data de expiração.
Subsídios de opções de ações qualificadas vs. não qualificadas.
Subvenções de opções de ações não qualificadas (NSO) podem ser transferidas para uma criança ou uma instituição de caridade, dependendo das políticas específicas da empresa. As outorgas de opções de ações não qualificadas são dedutíveis de impostos pela empresa que as fornece. Como a concessão é feita a um preço específico, que geralmente é inferior ao valor de mercado das ações da empresa, os funcionários que optam por aproveitar essa oportunidade pagam imposto de renda sobre a diferença entre esses dois preços na compra. É importante observar que os funcionários não estão sujeitos a impostos quando a opção se torna disponível para eles; em vez disso, eles só pagam impostos quando compram uma opção de compra de ações.
Para uma análise detalhada sobre o que determina uma opção de ação não qualificada e como ela é tributada, leia Opções de ações não qualificadas.
Uma concessão de opção de ações qualificada, também conhecida como opção de ações de incentivo (ISO), é elegível para um tratamento tributário especial: você não precisa pagar imposto de renda quando adquire uma opção e paga imposto sobre ganhos de capital quando vende a opção, ou impostos sobre os lucros obtidos com a opção de ações. No entanto, a concessão pode não ser fornecida a um preço inferior ao valor de mercado, como as opções não qualificadas. Além disso, esse tipo de concessão é mais arriscado, pois o funcionário deve manter a opção por um período mais longo para se qualificar para esse tratamento fiscal. Este tipo de subsídio é geralmente reservado para os funcionários de nível superior, e a empresa não pode cancelar a concessão como uma dedução fiscal. As ISOs não podem ser transferidas para outra pessoa ou entidade, a menos que por meio de um testamento.
Para saber mais sobre como os ISOs funcionam e como eles são tributados, leia Introdução às opções de ações de incentivo.

Data de concessão das opções de ações
Opções de ações - Data da concessão (409A e além)
A lei estadual rege quando surgem direitos legalmente vinculantes. Em fevereiro de 2013, o Tribunal Federal de Reclamações analisou a lei da Califórnia em Sutardja v. U. S. (27/2/2013) ao tomar a primeira decisão focada em uma avaliação do IRS de multas de 409A para opções de ações com desconto. O tribunal explicou o seguinte: “Embora este caso seja de tributação federal, os tribunais buscam“ inicialmente a lei estadual para determinar quais direitos o contribuinte tem na propriedade que o governo procura alcançar ”. Drye vs. Estados Unidos, 528 US 49, 51 (1999). ”
2. “Uma ação corporativa criando o direito legalmente vinculante que constitui a opção não é considerada completa até a data em que o número máximo de ações que podem ser compradas sob a opção e o preço mínimo de exercício são fixos ou determináveis, e a classe de subjacente estoque e a identidade do provedor de serviços é designada. ”
De acordo com as regras fiscais e contábeis gerais e no litígio de opção de compra de ações, a “outorga” de uma opção de compra de ações geralmente exige uma reunião de mentes estabelecendo, no mínimo, o número de ações sujeitas a uma opção e o preço de exercício.
3. “Normalmente, se a ação corporativa prevê uma oferta imediata de ações para venda a um provedor de serviços, ou prevê uma data específica na qual tal oferta deve ser feita, a data da concessão da opção é a data da oferta. ação corporativa se a oferta for feita imediatamente ou a data fornecida como a data da oferta, conforme o caso. ”
As normas GAAP do FASB para contabilização baseada em ações incluem o ASC 718-10-25-5 (reproduzido integralmente abaixo), que fornece orientação sobre a determinação da data de concessão de uma opção para fins contábeis. Essa regra permite que os outorgantes de opções presumam que uma data de concessão ocorre quando a concessão recebe aprovação corporativa se: (1) o funcionário que recebe o prêmio não tiver capacidade de negociar o prêmio e (2) os principais termos e condições do prêmio Espera-se que seja comunicado a todos os funcionários que recebem prêmios dentro de um período de tempo relativamente curto.
4. “No entanto, um atraso excessivo na notificação de tal oferta ao prestador de serviços será levado em conta como indicando que a corporação desde que a oferta fosse feita na data subseqüente na qual tal notificação é dada.”
Veja a nota no # 3 sobre a necessidade de comunicar os termos do prêmio a um ganhador do prêmio dentro de um curto período de tempo após receber a aprovação corporativa.
NOTA: Quando a data de concessão de uma opção é incerta para fins de contabilidade financeira ou de impostos, considere obter um memorando legal para documentar a lei aplicável e fornecer uma avaliação com base em fatos relevantes. Os auditores financeiros geralmente aceitam e confiam em tal avaliação, e serviria para apoiar a razoabilidade das posições fiscais de uma empresa no caso de uma auditoria do IRS.

Obter o máximo de opções de ações do empregado.
Um plano de opções de ações para funcionários pode ser um instrumento de investimento lucrativo, se gerenciado adequadamente. Por esse motivo, esses planos há muito funcionam como uma ferramenta de sucesso para atrair executivos de alto nível. Nos últimos anos, eles se tornaram um meio popular para atrair funcionários não executivos.
Infelizmente, alguns ainda não aproveitam ao máximo o dinheiro gerado pelas ações de seus funcionários. Compreender a natureza das opções de ações, a tributação e o impacto sobre a renda pessoal é fundamental para maximizar esse benefício potencialmente lucrativo.
O que é uma opção de ações para funcionários?
Uma opção de compra de ações para funcionários é um contrato emitido por um empregador a um empregado para comprar uma quantidade fixa de ações da empresa a um preço fixo por um período limitado de tempo. Existem duas classificações gerais de opções de ações emitidas: opções de ações não qualificadas (NSO) e opções de ações de incentivo (ISO).
As opções de ações não qualificadas diferem das opções de ações de incentivo de duas maneiras. Primeiro, os NSOs são oferecidos a funcionários não executivos e a conselheiros ou consultores externos. Por outro lado, as ISOs são estritamente reservadas aos funcionários (mais especificamente, executivos) da empresa. Em segundo lugar, as opções não qualificadas não recebem tratamento fiscal federal especial, enquanto as opções de ações incentivadas recebem tratamento tributário favorável porque elas atendem a regras estatutárias específicas descritas pelo Internal Revenue Code (mais sobre esse tratamento fiscal favorável é fornecido abaixo).
Os planos NSO e ISO compartilham um traço comum: eles podem se sentir complexos. As transações dentro desses planos devem seguir os termos específicos estabelecidos pelo contrato do empregador e o Internal Revenue Code.
Data de Outorga, Expiração, Vesting e Exercício.
Para começar, os funcionários geralmente não recebem a propriedade total das opções na data de início do contrato, também conhecida como a data de concessão. Eles devem cumprir um cronograma específico conhecido como o cronograma de aquisição ao exercer suas opções. A programação de aquisição começa no dia em que as opções são concedidas e lista as datas em que um empregado pode exercer um número específico de ações.
Por exemplo, um empregador pode conceder 1.000 ações na data da concessão, mas um ano a partir dessa data, 200 ações serão adquiridas, o que significa que o empregado terá o direito de exercer 200 das 1.000 ações inicialmente concedidas. No ano seguinte, outras 200 ações são adquiridas e assim por diante. O cronograma de aquisição é seguido por uma data de expiração. Nesta data, o empregador não reserva mais o direito de seu empregado comprar ações da empresa nos termos do contrato.
Uma opção de ações para funcionários é concedida a um preço específico, conhecido como preço de exercício. É o preço por ação que um funcionário deve pagar para exercer suas opções. O preço de exercício é importante porque é usado para determinar o ganho, também chamado de elemento de barganha, e o imposto a pagar sobre o contrato. O elemento de barganha é calculado subtraindo o preço de exercício do preço de mercado das ações da empresa na data em que a opção é exercida.
Tributação de opções de ações de funcionários.
O Internal Revenue Code também tem um conjunto de regras que um proprietário deve obedecer para evitar o pagamento de altos impostos sobre seus contratos. A tributação dos contratos de opções de ações depende do tipo de opção detida.
Para opções de ações não qualificadas (NSO):
A concessão não é um evento tributável. A tributação começa no momento do exercício. O elemento de barganha de uma opção de ações não qualificadas é considerado "compensação" e é tributado às alíquotas normais de imposto de renda. Por exemplo, se um empregado receber 100 ações da Ação A a um preço de exercício de $ 25, o valor de mercado da ação no momento do exercício será de $ 50. O elemento de barganha no contrato é (US $ 50 a US $ 25) x 100 = US $ 2.500. Observe que estamos assumindo que essas ações são 100% investidas. A venda do título aciona outro evento tributável. Se o funcionário decidir vender as ações imediatamente (ou menos de um ano após o exercício), a transação será informada como um ganho de capital de curto prazo (ou perda) e estará sujeita a imposto às alíquotas normais de imposto de renda. Se o funcionário decidir vender as ações um ano após o exercício, a venda será informada como um ganho de capital a longo prazo (ou perda) e o imposto será reduzido.
As opções de ações de incentivo (ISO) recebem tratamento tributário especial:
A concessão não é uma transação tributável. Nenhum evento tributável é relatado no exercício. No entanto, o elemento de barganha de uma opção de ações de incentivo pode acionar o imposto mínimo alternativo (AMT). O primeiro evento tributável ocorre na venda. Se as ações forem vendidas imediatamente após o exercício, o elemento de barganha é tratado como receita ordinária. O ganho no contrato será tratado como um ganho de capital de longo prazo se a seguinte regra for honrada: as ações devem ser mantidas por 12 meses após o exercício e não devem ser vendidas até dois anos após a data da concessão. Por exemplo, suponha que a Ação A seja concedida em 1º de janeiro de 2007 (100% investido). O executivo exerce as opções em 1º de junho de 2008. Caso deseje relatar o ganho do contrato como ganho de capital de longo prazo, a ação não poderá ser vendida antes de 1º de junho de 2009.
Outras considerações.
Embora o momento de uma estratégia de opções de ações seja importante, há outras considerações a serem feitas. Outro aspecto importante do planejamento de opções de ações é o efeito que esses instrumentos terão na alocação global de ativos. Para que qualquer plano de investimento seja bem sucedido, os ativos devem ser devidamente diversificados.
Um funcionário deve ter cuidado com posições concentradas em ações de qualquer empresa. A maioria dos consultores financeiros sugere que as ações da empresa devem representar 20% (no máximo) do plano de investimento global. Embora você possa se sentir confortável em investir uma porcentagem maior de seu portfólio em sua própria empresa, é simplesmente mais seguro diversificar. Consulte um especialista financeiro e / ou fiscal para determinar o melhor plano de execução para o seu portfólio.
Linha de fundo.
Conceitualmente, as opções são um método de pagamento atraente. Qual a melhor maneira de incentivar os funcionários a participar do crescimento de uma empresa do que oferecendo-lhes para compartilhar os lucros? Na prática, entretanto, o resgate e a tributação desses instrumentos podem ser bastante complicados. A maioria dos funcionários não entende os efeitos fiscais de possuir e exercer suas opções.
Como resultado, eles podem ser fortemente penalizados pelo Tio Sam e muitas vezes perdem parte do dinheiro gerado por esses contratos. Lembre-se de que vender seu estoque de funcionários imediatamente após o exercício induzirá o aumento do imposto sobre ganhos de capital a curto prazo. Esperar até que a venda se qualifique para o menor imposto sobre ganhos de capital a longo prazo pode poupar centenas, ou mesmo milhares.

Data de concessão das opções de ações
Se você receber uma opção para comprar ações como pagamento por seus serviços, poderá ter renda quando você receber a opção, quando você exercer a opção, ou quando você descartar a opção ou ação recebida quando você exercer a opção. Existem dois tipos de opções de ações:
As opções concedidas sob um plano de compra de ações para funcionários ou um plano de opção de ações incentivadas (incentive stock option, ISO) são opções de ações estatutárias. As opções de ações que não são concedidas sob um plano de compra de ações nem um plano da ISO são opções de ações não estatutárias.
Consulte a Publicação 525, Renda Tributável e Não-tributável, para obter assistência para determinar se você recebeu uma opção de ação estatutária ou não estatutária.
Opções estatutárias de ações.
Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações estatutária, geralmente você não incluirá nenhum valor em sua receita bruta ao receber ou exercer a opção. No entanto, você pode estar sujeito a um imposto mínimo alternativo no ano em que exercer um ISO. Para mais informações, consulte as instruções do formulário 6251. Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende a ação que comprou ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. No entanto, se você não atender aos requisitos do período de detenção especial, terá que tratar a receita da venda como receita ordinária. Adicione esses valores, que são tratados como salários, à base do estoque na determinação do ganho ou perda na disposição do estoque. Consulte a Publicação 525 para obter detalhes específicos sobre o tipo de opção de ações, bem como regras para quando a receita é reportada e como a receita é reportada para fins de imposto de renda.
Opção de Stock de Incentivo - Após o exercício de uma ISO, você deve receber do seu empregador um Formulário 3921.pdf, Exercício de uma Opção de Compra de Incentivo sob a Seção 422 (b). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar o valor correto de capital e renda ordinária (se aplicável) a ser relatado em seu retorno.
Plano de Compra de Ações para Funcionários - Após sua primeira transferência ou venda de ações adquiridas pelo exercício de uma opção concedida sob um plano de compra de ações, você deve receber do seu empregador um Formulário 3922.pdf, Transferência de Ações Adquiridas através de um Plano de Compra de Ações do Funcionário 423 (c). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar a quantidade correta de capital e renda ordinária a serem informados no seu retorno.
Opções de ações não estatutárias.
Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações não estatutária, o valor da receita a ser incluída e o tempo para incluí-la dependerão se o valor justo de mercado da opção pode ser prontamente determinado.
Valor Justo de Mercado Determinado - Se uma opção for ativamente negociada em um mercado estabelecido, você pode determinar prontamente o valor justo de mercado da opção. Consulte a Publicação 525 para outras circunstâncias sob as quais você pode determinar prontamente o valor justo de mercado de uma opção e as regras para determinar quando você deve reportar a receita para uma opção com um valor justo de mercado prontamente determinável.
Não prontamente determinado Valor justo de mercado - A maioria das opções não estatutárias não tem um valor justo de mercado prontamente determinável. Para opções não estatutárias sem um valor justo de mercado prontamente determinável, não há evento tributável quando a opção é concedida, mas você deve incluir na receita o valor justo de mercado da ação recebida no exercício, menos o valor pago, quando você exercer a opção. Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende as ações que recebeu ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. Para informações específicas e requisitos de relatório, consulte a publicação 525.

O que é uma "data de concessão" em um ESPP?
A data da concessão é geralmente o primeiro dia do período de oferta. Às vezes, isso é chamado de data de inscrição.
Por várias razões, a data de concessão é importante nos ESPPs que são qualificados para efeitos fiscais ao abrigo da Secção 423, uma vez que:
inicia o relógio para fins fiscais determina o preço da ação a ser usado para calcular a limitação de US $ 25.000 serve como o ponto para o cálculo de qualquer preço de lookback é usado no cálculo do valor da receita de compensação à venda em uma disposição qualificada.
Sua empresa deve usar a mesma data para todos esses fins. Nenhuma regra exige que a data da concessão seja o dia em que suas deduções salariais começam ou quando você pode começar a se inscrever no ESPP, portanto, revise o documento do plano para ver como ele define a "data da concessão".
Alerta: sua data de concessão individual é quando você começa a participar dessa oferta específica, não quando a oferta real começou (se começou antes) ou quando você pode se tornar elegível para participar.
Os regulamentos finais do ESPP, adotados pelo IRS em 2009, fornecem orientação sobre o que sua empresa deve fazer para tornar a data de inscrição a data de concessão para esses propósitos. Agora, o ESPP precisa esclarecer que o número máximo de ações que podem ser compradas deve ser especificado por um limite de parcela fixa ou por uma fórmula (por exemplo, US $ 25.000 dividido pelo preço da ação no primeiro dia da oferta). Se esse máximo não for fixo e determinável no início da oferta, a data da compra se tornará a data da concessão. Portanto, seu ESPP deve ter um limite por pessoa, por oferta, no número de ações que os funcionários podem comprar.
Veja um artigo relacionado sobre todas as principais datas e termos que você deve conhecer antes de participar de um ESPP.